iPlan

Головні підсумки інвесткомітету iPlan.ua від 21.10.2026

Криса Вероніка — Tue, 27 Oct 2026 10:32:19 +0000

21 жовтня 2026 року команда iPlan.ua провела щомісячний інвестиційний комітет, під час якого експерти обговорили ключові макроекономічні тенденції, ситуацію на глобальних фондових ринках та в Україні. Нижче – головні висновки, які можуть бути корисними для інвесторів.

Макроекономіка

Інфляція

США: Річна інфляція у вересні прискорилася до 3,7% (3,4% у серпні) і перевищила прогноз у 3,6%. У місячному вимірі інфляція в вересні зросла на 0,6% (проти 0,4% у серпні). Головний драйвер — енергоносії: ціни на них зросли на 5,2%, а бензин подорожчав на 34% у річному вимірі. Інфляція на житло в річному вимірі прискорилася до 3,2% (було 3,0%). Показник базової інфляції (який виключає нестабільні компоненти їжі та енергії) в річному вимірі зріс до 2,6% (проти 2,4% у серпні).
Єврозона: Річний рівень у вересні склав 3,8% (+0,5%). Найбільше зросла енергетична складова — до 18,8% (проти 10% місяцем раніше), тоді як інші компоненти трохи сповільнилися: послуги — до 3,2% (було 3,3%), промислові товари без енергії — до 1,1% (було 1,2%).
Регіональний розріз: Найвища інфляція серед країн ЄС спостерігалася в Литві (6,1%), Болгарії (5,6%) та на Кіпрі (5,2%). Найнижча —на Мальті (2,4%), у Польщі (2,6%) та Латвії (2,9%).

Безробіття

США: У вересні 2026 року рівень безробіття в США зріс до 4,2% (+0,1%). Це відбулось через вихід на ринок нових шукачів роботи, а не через скорочення робочих місць. Ширший показник, який враховує також людей із неповною зайнятістю, знизився з 7,7% до 7,6%.
Єврозона: У вересні безробіття на стабільному рівні – 6,4% в Єврозоні та 6,1% в ЄС. Попри складні фінансові умови та енергетичний тиск, безробіття тримається поблизу історичних мінімумів.

Облікові ставки

ФРС США: ставка залишається на рівні 4%. Голова ФРС Кевін Ворш зазначив, що інфляція вища за очікувану, а учасники засідання готові й надалі підвищувати ставку, якщо інфляція продовжить зростати. Наступне засідання — 28 жовтня, і ставка, найімовірніше, залишиться без змін. За поточними прогнозами, у грудні ставку підвищать ще на 0,25%.
ЄЦБ: Ставка ЄЦБ також без змін. Поточні рівні:

Депозитна ставка (розміщення депозитів в ЄЦБ) — 2,5%
Ставка рефінансування — 2,65%
Маржинальна ставка кредитування (екстрене фінансування) — 2,9%

У жовтні зміни не очікуються, наступне підвищення прогнозують у грудні, а ще одне можливе наприкінці першого — на початку другого кварталу 2027 року. Рішення ЄЦБ залежатимуть від енергетичної ситуації: якщо інфляційний тиск через енергоносії послабне, підвищення припиняться.

Глобальний фондовий ринок

У третьому кварталі 2026 року серед різних регіонів найкраще показав себе ринок Японії (+3,8%). Зростання забезпечили високі корпоративні прибутки, масштабні програми зворотного викупу акцій, реформи корпоративного управління та підтримка економіки з боку держави.

Британія: +2,4%. Зростання забезпечили компанії фінансового та енергетичного секторів.
США: +2,3%. Ринок завершив квартал у плюсі завдяки технологічному, енергетичному та фінансовому секторам. Оцінки очікуваних прибутків знизилися до історично середнього рівня, тож ринок дещо стабілізувався.
Азія: −0,2%
Ринки, що розвиваються: −0,2%.
Європа: −1,3% — найгірший результат серед розвинених ринків. Вплинули відсутність великого технологічного сектору, енергетична криза та підвищення відсоткових ставок для стримування інфляції.

Що стосується секторів та класів активів, то маємо наступну картину:

Сировина +16,2% – найкращий результат кварталу. Зросли ціни на нафту та газ на тлі конфлікту на Близькому Сході.
Сектор Value +4%
Компанії росту (Growth) – 0%. Зростання дохідності державних облігацій здорожчує борг, що найбільше тисне на компанії росту.
Компанії малої капіталізації (Small cap) -3,6%
Нерухомість -5,7%. суттєве падіння через зростання ставок і дохідностей

Економіка України

Курс валют: Курс долара у жовтні підріс та складав: у банках — 45,33 грн/дол., в обмінниках — 45,25 грн/дол. Курс євро складав 50,99 грн/євро в банках та 51,10 грн/євро в обмінниках. За прогнозом ICU, до кінця 2026 року курс долара становитиме близько 45,8 грн, а до кінця 2027 року — 49,2 грн. Це відповідає сценарію повільної керованої девальвації за регулярних інтервенцій НБУ.

Інфляція: Річна інфляція у вересні прискорилася до 10% (порівняно з 8,1% у серпні) при цільовому рівні НБУ 5%. Найбільше зросли ціни на транспорт, тютюн, продукти харчування та напої, а також на освіту (близько +20%). Яйця подорожчали приблизно на 45%, а фрукти й овочі подешевшали на сезонному факторі (фрукти — майже на 6%). Накопичена інфляція з 2022 року становить 72%. Додатковим фактором ризику залишаються ціни на нафтопродукти та ситуація навколо Ормузької протоки.

Облікова ставка: НБУ тримає ставку на рівні 16%.

Торговельний баланс: У серпні 2026 року імпорт склав 10,204 млрд дол., тоді як експорт – 3,722 млрд. дол. Негативне сальдо (перевищення імпорту над експортом) становило 6,482 млрд дол. Таким чином експорт покриває імпорт на 36,5%.

Державний бюджет: У серпні 2026 року доходи бюджету становили 0,412 трлн грн, а видатки – 0,757 трлн грн. Дефіцит зафіксовано на рівні 0,345 трлн грн.

Інтервенції та резерви: Валютні інтервенції НБУ у вересні зросли до 5,45 млрд дол. Міжнародні резерви України станом на 1 жовтня 2026 року становили 47,102 млрд дол. (-5%)

Пономаренко Олександр, планер iPlan.ua

Запис Головні підсумки інвесткомітету iPlan.ua від 21.10.2026 спершу з'явиться на iPlan.

iPlan святкує 10 років!

Криса Вероніка — Tue, 13 Oct 2026 12:33:00 +0000

10 жовтня 2026 року компанія iPlan відзначила свій 10-й день народження!

За цей час ми пройшли шлях від ідеї допомагати українцям розумно управляти фінансами до команди професійних фінансових планерів, які допомагають людям в Україні та за кордоном досягати фінансових цілей.

10 років – це тисячі фінансових рішень, інвестиційних стратегій, досягнутих цілей і, найголовніше, довіра наших клієнтів.

Дякуємо кожному, хто був і залишається частиною історії iPlan: нашим клієнтам, партнерам і команді!

Продовжуємо рухатися вперед, розвивати культуру фінансового планування та допомагати українцям впевнено будувати своє майбутнє.

Попереду ще більше!

Запис iPlan святкує 10 років! спершу з'явиться на iPlan.

Bratislava Invest Meetup

Криса Вероніка — Mon, 12 Oct 2026 15:27:47 +0000

Вперше у Братиславі – Bratislava Invest Meetup!

Живете у Словаччині, працюєте або розвиваєте бізнес і замислюєтеся, як розподілити свій капітал? Запрошуємо на зустріч, де поєднаємо огляд інвестиційних можливостей Центральної Європи з практичними питаннями життя у Словаччині.

Тема мітапу «Як розподілити капітал українцям у Словаччині? Огляд місцевих інструментів та можливості Центральної Європи».

У програмі:
інвестиції в Центральній Європі;
місцеві інструменти та пільги у Словаччині;
податки з інвестиційної діяльності фізичних осіб;
дискусія про інвестиційні помилки з розбором історій учасників;
живе спілкування з експертами та українцями, які також планують своє фінансове майбутнє.

Спікери – Любомир Остапів, Денис Загородний та Олена Попельницька. Також у програмі – виступ операційної директорки Eska Capital Вікторії Едер.

Субота, 31 жовтня | 14:00-18
Братислава
Перші 10 квитків – 45 €, стандартна вартість – 55 €.

Офлайн, за попередньою реєстрацією.

Запис Bratislava Invest Meetup спершу з'явиться на iPlan.

Великі зміни чи чергова тривога? Розбір економіки України та світу

Криса Вероніка — Fri, 09 Oct 2026 14:14:00 +0000

Останнім часом це відчуття буквально висить у повітрі. Кожен із нас щодня гортає стрічку новин: зростання цін, скорочення у корпораціях, очікування вибуху «бульбашки» штучного інтелекту, зміни в податках, дефіцит державного бюджету та виснажлива війна.

Якщо зібрати докупи лише тривожні заголовки, майбутнє виглядає суцільною катастрофою. Здається, що світова та українська економіка стоять на порозі чергового глобального зламу, і люди мимоволі переходять у режим завмирання.

Але чи справді все так однозначно? Спробуємо відкинути емоції, піднятися над медійним шумом і зібрати всю картину з конкретних цифр та фактів – як в Україні, так і на глобальному ринку.

1. Україна: Повільне зростання, виклики держбюджету та прихований оптимізм

Українська економіка продовжує функціонувати в умовах надзвичайного навантаження. Зростання є, але воно відбуваються повільно.

Макроекономіка та рішення НБУ

Інфляція в країні прискорилася до 8,1% річних. У відповідь на це Національний банк України підвищив облікову ставку до 16%.

Що це означає для пересічного громадянина?

Гроші, які просто лежать на поточних рахунках без руху, поступово втрачають купівельну спроможність.
Водночас підвищення ставки робить гривневі інструменти – депозити та Державні облігації (ОВДП) – більш привабливими за дохідністю.

Бюджет-2027: Залежність та підтримка

Уряд схвалив проєкт Державного бюджету на 2027 рік. Його головні орієнтири свідчать про те, що країна залишається у режимі «все для оборони»:

Пріоритет №1: Сектор безпеки й оборони.
Доходи: Передбачені на рівні 5,648 трлн грн (на 8,7% більше від уточненого плану 2026 року).
Видатки: Становитимуть 7,272 трлн грн (зростання на 864,9 млрд грн, або +13,5% порівняно з 2026 роком).
Потреба у зовнішньому фінансуванні: Оцінюється у $52,6 млрд. Очікується залучення коштів від ЄС, країн G7 (у межах фінансування ERA), МВФ, Світового банку, Великої Британії та інших партнерів.

Це підтверджує критичну залежність України від зовнішніх партнерів, і цей ризик не варто ігнорувати. Проте є й інша сторона: міжнародна фінансова підтримка не зупиняється. Лише протягом 2026 року Україна вже успішно залучила $31,3 млрд зовнішнього фінансування.

Ринок праці та затягування пасків

Бізнес оптимізує все, що не дає прямого прибутку прямо зараз:

Рітейл: Великі мережі (наприклад, Сільпо / Fozzy Group) скорочують преміальні фонди та сповільнюють найм.
IT-сегмент: Фіксується рекордний перекіс – майже 99 тисяч кандидатів на 6,9 тисячі вакансій.

Стійкість бізнесу та ріст приватних інвесторів

Попри важкі умови, український бізнес продовжує діяти. Лише за один тиждень підприємці залучили 1,79 млрд грн пільгових кредитів за програмою «5-7-9%». А за державною програмою «Власна справа» за чотири роки профінансовано понад 42 тисячі підприємців.

Найцікавіший тренд спостерігається серед приватних осіб:

З січня 2022 року по серпень 2026 року кількість українців, які інвестують у цінні папери, зросла майже у 12 разів і перевищила 271,3 тисячі осіб.
Портфель ОВДП у власності фізичних осіб у серпні 2026 року досяг історичного рекорду – 159,3 млрд грн.
НКЦПФР активно розробляє концепцію Особових інвестиційних рахунків (ОІР), які покликані дати додаткові стимули саме для довгострокового інвестування.

Головний висновок по Україні: Навіть у надскладному та нестабільному середовищі люди та бізнес адаптуються, вчаться працювати з ризиками та продовжують планувати своє майбутнє.

2. Світ: 1847 рік звучить як сьогодення. Що відбувається з глобальними ринками?

Коли здається, що нинішня світова турбулентність є безпрецедентною, корисно звернутися до історії. На відео в подкасті The Diary of a CEO ведучий зачитав відомому фінансовому експерту Бену Феліксу цитату зі старого журналу “Harper’s Weekly 1857-10-10: Vol 1 Iss 41” за 10 жовтня 1847 року:

«Скрізь погано. Це похмурий момент в історії. Ще ніколи за життя жодної людини, що читає цю газету, не було стільки тяжкої і глибокої тривоги. Ніколи майбутнє не здавалося таким темним і непередбачуваним. У Франції політичний котел кипить і булькає від невизначеності. Англія та її імперія виснажені тяжкою соціальною й економічною боротьбою. Сполучені Штати охоплені расовим, промисловим і торговим хаосом і дрейфують невідомо куди. Росія, мов грозова хмара, нависає над обрієм Європи: темна й мовчазна. Це поважна хвилина, і жодна людина не може лишатися байдужою до наших власних негараздів. Ніхто не бачить кінця.»

Тексту майже 180 років, але він звучить так, ніби його написали сьогодні зранку. Якщо подивитися на глобальні економічні та геополітичні цикли, людство регулярно проходить крізь подібні відчуття.

Що показують цифри на світових ринках?

Якщо відкинути емоції та подивитися на факти, картина виглядає дуже контрастно:

Фондовий ринок: Індекс S&P 500 з початку року виріс понад 13%. Міжнародні акції поза межами США показали ще кращу динаміку. Класичний портфель збалансованого інвестора приніс близько 7,5% дохідності.
Ринок облігацій під тиском: Дохідність 30-річних державних облігацій США сягнула 5,6% (максимум з 2002 року). Причини – дорога нафта, інфляція та зростаючий держборг.
Проблеми в Європі: Франція зафіксувала дефіцит бюджету на рівні 5,1% (при нормі ЄС у 3%) та борг у 119% ВВП. Різниця між дохідністю її облігацій та німецьких стала найбільшою майже за 15 років.
Оцінки компаній у сфері ШІ: За даними Reuters, компанія Anthropic у 2025 році зафіксувала збиток близько $42 млрд (з яких $34 млрд – бухгалтерське списання), але оцінка компанії на майбутньому IPO може перевищити $2 трлн. OpenAI шукає $30+ млрд інвестицій при оцінці $1,4 трлн.

Ці трильйонні оцінки базуються на вірі в майбутні прибутки. Коли з’являться перші аудитовані цифри, ринок побачить, скільки в цьому реальності, а скільки авансу.

Історичний урок для інвестора

Ніхто не знає, що виявиться слабкою ланкою першим: довгострокові облігації, оцінки AI-стартапів чи щось третє. Саме тому спроби «вгадати» кращий момент для продажу чи купівлі акцій не працюють. Для цього існує диверсифікований портфель – він створений не для того, щоб вгадувати, а для того, щоб впевнено проходити крізь будь-яку непогоду.

Журнал 1847 року писав про «найтемніший момент в історії». Але що відбулося далі? Залізничні мережі, телеграф, електрика, антибіотики, авіація, інтернет. Наприкінці XIX століття середня тривалість життя в Європі становила 40 років – сьогодні вона перевищує 80.

Так, технології можуть розчаровувати інвесторів у короткостроковій перспективі (як це було із залізничною бумом у 1840-х роках). Але сама технологія нікуди не зникає. Залізниці, збудовані під час криз XIX століття, працюють і сьогодні – возять пасажирів, вантажі та створюють робочі місця.

На дистанції в 1 рік на ринку може статися будь-що. На дистанції в 20 років історія майже завжди винагороджує тих, хто залишався в ринку та діяв системно. У довгостроковій перспективі оптимізм – це найбільш вигідна фінансова стратегія.

3. Що з цим робити конкретній людині?

Головна порада від фінансових планерів: не змінюйте свою інвестиційну стратегію під впливом новин, тривожних заголовків чи відео на YouTube.

Змінювати стратегію варто лише тоді, коли змінюється ваше власне життя – переїзд у іншу країну, зміна роботи чи доходу, народження дитини або поява нових особистих цілей.

Ось 5 практичних кроків, які варто зробити прямо зараз:

Проведіть стрес-тест особистого бюджету: Дайте собі чітку відповідь: наскільки ваші особисті фінанси готові до різних сценаріїв (тимчасова втрата доходу, зміна курсу, форс-мажор)?
Перегляньте структуру заощаджень: З підвищенням ставки НБУ гривневі ОВДП та депозити стали цікавішими. Проте базовим правилом залишається диверсифікація – розподіл капіталу між різними валютами та інструментами, а не ставка на один актив.
Сформуйте або поповніть фінансову подушку: У період турбулентності саме ліквідний резерв (на 3–6 місяців обов’язкових витрат) дає простір для спокійних, зважених рішень і захищає від вимушеного продажу активів у невідповідний момент.
Дійте системно, а не реактивно: Зростання кількості приватних інвесторів в Україні у 12 разів свідчить про те, що люди перестають чекати «ідеального часу». Ті, хто інвестує регулярно, навіть невеликими сумами, виграють на довгій дистанції.
Інвестуйте у власний людський капітал: Наразі найкращий час для вкладення ресурсів у навички, які важко автоматизувати або замінити за допомогою штучного інтелекту.

Світ завжди здавався складним, а майбутнє – невизначеним. Але різниця між панікою та спокоєм полягає в наявності чіткого плану. Бачити ризики, передбачати можливі сценарії, формувати резерви та впевнено рухатися далі – це єдиний надійний спосіб зберегти і капітал, і ментальне здоров’я.

Ми – команда незалежних фінансових планерів, яка вже 10 років супроводжує українців у всьому світі. В iPlan ми знаємо: життя змінюється, і ваш фінансовий план має змінюватися разом із ним. Тому, якщо ви відчуваєте, що настав час структурувати свій капітал, адаптувати фінанси під нові реалії або скласти план, який дасть змогу просто спокійно жити далі – ми поруч.

Запис Великі зміни чи чергова тривога? Розбір економіки України та світу спершу з'явиться на iPlan.

Від нульового капіталу – до першої інвестиційної системи

Криса Вероніка — Fri, 09 Oct 2026 07:55:50 +0000

ЗАВДАННЯ: Побудувати базову фінансову систему та підготуватися до старту довгострокового інвестування з нульового капіталу.

ПРОЦЕС: Один із клієнтів – студент та junior IT-спеціаліст, інша клієнтка – студентка з Німеччини, яка заробляла репетиторством, навчаючись в університеті. На момент старту обидвоє фактично починали з нуля: без інвестиційного портфеля та без системи управління фінансами.

Першим етапом роботи стало не інвестування, а створення фінансової бази: формування резервного фонду, фінансової дисципліни та звички регулярно відкладати кошти.

Для клієнта з IT-сфери ми побудували фінансовий план та відклали старт інвестування до моменту накопичення резервного капіталу. Через рік він повернувся вже готовим до запуску інвестиційного портфеля.

У випадку студентки фокус був на ранньому старті та поступовому накопиченні капіталу через регулярні внески з власного доходу.

Через молодий вік та довгий горизонт інвестування для клієнтів була обрана більш агресивна стратегія з перевагою акційних інструментів та мінімальною часткою облігацій – у межах 10-15%.

Результат:

-клієнти побудували базову систему особистих фінансів

– сформували резервний фонд та звичку регулярних накопичень

– отримали довгострокову інвестиційну стратегію

– почали інвестувати ще до появи великого капіталу

Запис Від нульового капіталу – до першої інвестиційної системи спершу з'явиться на iPlan.

Від бізнесу та кешу – до системи фінансової свободи

Криса Вероніка — Fri, 09 Oct 2026 07:45:02 +0000

ЗАВДАННЯ: Підприємниця звернулась до iPlan із запитом диверсифікувати заощадження.

ПРОЦЕС: На момент старту більша частина капіталу – близько $400 000-500 000 – зберігалась у готівці та на банківських рахунках в Україні. Основним активом та джерелом доходу залишався власний бізнес.

Під час роботи стало зрозуміло: ключовий запит клієнтки був глибшим, ніж просто диверсифікувати активи.

Фактично йшлося про бажання поступово відокремити майбутнє життя від постійної операційної роботи та побудувати систему фінансової свободи незалежно від бізнесу.

Ми побудували довгострокову інвестиційну стратегію через глобально диверсифікований портфель UCITS ETF та прорахували декілька сценаріїв фінансової свободи залежно від: обсягу щорічних інвестицій, бажаного рівня майбутнього доходу, горизонту досягнення цілі.

Особливість роботи з підприємцями полягає у специфічному мисленні: вони не питають «скільки я зможу отримувати?», а питають: «Скільки мені потрібно додатково заробляти та інвестувати, щоб жити так, як я хочу?»

Саме тому ми не лише створили портфель, а й прорахували необхідну інвестиційну спроможність бізнесу для досягнення бажаного рівня фінансової свободи.

Результат:

-Капітал почав працювати як окрема фінансова система, а не продовження бізнес-ризику

– Частина заощаджень була диверсифікована за межі української банківської системи

– Клієнтка отримала прогнозовану модель майбутнього пасивного доходу

– Інвестиції стали інструментом зниження залежності від операційної роботи

Запис Від бізнесу та кешу – до системи фінансової свободи спершу з'явиться на iPlan.

Як клієнт iPlan повернувся через 4 роки до співпраці бо отримав $600 тис від реалізації NSO

Криса Вероніка — Fri, 09 Oct 2026 07:20:40 +0000

КЛІЄНТ:

IT спеціаліст, 39 років, одружений, двоє дітей. Податковий резидент України. Компанія надала пакет NSO (право купити акції компанії по фіксованій ціні в майбутньому)

Перший раз звернувся до iPlan у 2021 році (пакет Standard Ukraine). Тоді основними цілями були:

сформувати резервний фонд;
створити пенсійний капітал;
накопичити кошти на навчання дітей;
розпочати інвестування через Interactive Brokers.

У межах першої співпраці було:

сформовано фінансовий план;
відкрито рахунок Interactive Brokers;
створено інвестиційні портфелі з ETF;
сформовано резервний фонд;
налаштовано регулярне інвестування.

Після досягнення стартових цілей клієнт продовжив самостійно інвестувати

Через 4 роки клієнт повернувся на пакет PRO

За цей час у рамках опціонної угоди клієнт отримав можливість продати свої акції на суму 600 тис $

Виникли нові питання:

як правильно розподілити отриманий капітал;
які податкові наслідки матиме угода;
як пройти банківський фінансовий моніторинг ;
як задекларувати отриманий прибуток і сплатити податки
чи вистачить коштів для досягнення фінансової свободи.

Що було зроблено:
1. Проаналізували умови опціонного договору разом з юртстом і податковим консультантом

Проаналізували можливості брокерського рахунку Morgan Stanley, через який адмініструвалася програма опціонів.
3. Прорахували податкове навантаження і проаналізували можливості оптимізації
4. Зкомунікували з фінансовим моніторинком банку щодо підтверджуючих документів перед зарахуванням грошей на банківський рахунок
Задекларували в Україні отриманий прибуток
6. Зарезервували необхідну суму для сплати податків.
Оновили фінансовий план
5. Сформували план розподілу капіталу між цілями
Переглянули інвестиційні портфелі
Прописали покроковий план практичної реалізації стратегії

Практична реалізація

Аналіз умов опціонного договору:

24000 vested NSO;
strike price = $1;
ціна викупу = $25.

Щоб реалізувати опціони, потрібно сплатити:

24000 × $1= $24000

Разом з юристом проаналізували умови опціонного договору (Option Grant Agreement).

Виявилося, що договором передбачено механізм cashless exercise.
Тобто:

клієнт не вносить власні 24000$;
необхідна сума утримується автоматично під час продажу.

Фінансовий результат

Вартість пакета: 24000 × 25$ = 600000$
Вартість exercise: 24000 × 1$ = 24000$
Чистий прибуток: 600000 – 24000 = 576000$

Податкове зобов’язання як резидента України

ПДФО (18%) 576000*18% = 103680$
Військовий збір (5%) 576000*5% = 28800$

Загальна сума податків 132480$

Куди надійшли гроші?

Після закриття угоди кошти були зараховані на брокерський рахунок Morgan Stanley, через який адмініструвалася програма опціонів.

після exercise та продажу клієнт отримав 576000$;
кошти відображаються на рахунку Morgan Stanley Stock Plan.

Прийняте рішення

$133 000 → особистий рахунок в українському банку
$443 000 → власний рахунок в IBKR.

Для успішного проходження фінансового моніторингу в українському банку завчасно надали документи і тільки після підтвердження, зробили грошовий переказ.
– Option Grant Agreement.
– Exercise Confirmation.
– Sale Confirmation.
– Morgan Stanley Account Statement.
– Morgan Stanley Wire Transfer Confirmation.
– SWIFT квитанція

133000$ було зараховано на валютний рахунок в український банк.
Разом із фінансовим планером було прийнято рішення не залишати кошти на поточному рахунку, а тимчасово розмістити їх частину в ОВДП з погашенням у червні 2026 року під 15,7% річних.

Для цього 106 000 доларів було конвертовано в гривню та інвестовано в державні облігації України. Основною метою було зарезервувати кошти під майбутні податкові зобов’язання, та отримати додатковий дохід до моменту сплати податків.

За період володіння ОВДП клієнт отримав купонний дохід, який компенсував частину податкових витрат. Економічний ефект склав близько 27 000 доларів.

Завдяки такій стратегії оптимізації податків клієнт оновив авто без додаткового впливу на бюджет родини.

443000$ перераховані на брокерський рахунок Interactive Brokers
був розроблений план поступового інвестування протягом року в портфель з ETF.

Що показав новий фінансовий план

Було

Інвестиційний портфель на фін. свободу 300 000 доларів.
Резервний фонд 60 000 доларів.
фонд на навчання дітей 100000 дол
24000 NSO

Стало
Інвестиційний портфель на фін. свободу 700 000 доларів (клієнт досяг цілі на 50% і наблизив вихід на фінансову свободу на 7 років (з 55 до 48 років)
Резервний фонд 60 000 доларів.
фонд на навчання дітей 140000 дол – ціль виконана.

Результат

Клієнт отримав:

Повний фінансовий і податковий супровід угоди з реалізації NSO
Безпечно пройшов банківський фінансовий моніторинг
Задекларував отриманий прибуток і зарезервував гроші для сплати податків
За рахунок використання ОВДП отримав додатковий дохід ~27000$, що дозволило оновити авто без додаткових витрат.
Виконав ціль на навчання дітей
Отримав чіткий план інвестування нових грошей.
Прискорив шлях до фінансової свободи на 7 років

iPlan – це довгостроковий фінансовий партнер на кожному життєвому етапі клієнта.

Запис Як клієнт iPlan повернувся через 4 роки до співпраці бо отримав $600 тис від реалізації NSO спершу з'явиться на iPlan.

Simplifying Portfolio: як спростити портфель на $500 000 і зменшити ризики

Криса Вероніка — Fri, 09 Oct 2026 07:02:47 +0000

ЗАВДАННЯ: Клієнт із приватним інвестиційним портфелем близько $500 000 звернувся до iPlan із запитом оптимізувати існуючу структуру активів.

ПРОЦЕС: Портфель складався з десятків окремих акцій у різних брокерів – лише в Interactive Brokers та Freedom Broker було понад 80 позицій.

Основна проблема полягала не у відсутності прибутковості, а у надмірній складності системи: портфель стало важко контролювати, а ризики – непрозорими.

Після аналізу структури активів виявилось:

– понад 95% портфеля були сконцентровані в американському технологічному секторі
– майже повністю була відсутня регіональна диверсифікація
– майже відсутня захисна частина портфелю

– структура була занадто агресивною для горизонту інвестування близько 10–12 років

Ми спростили систему та зробити її керованою: поступово перевели значну частину портфеля з окремих акцій у ETF та побудували більш збалансовану структуру.

Фінальна цільова модель портфеля:

– 60% акційна частина (з яких близько 10% – окремі «ідейні» акції як satellite positions)

– 40% облігаційна частина для зниження волатильності та більш прогнозованої структури доходності

Основу портфеля при цьому сформували через глобально диверсифіковані ETF, щоб зробити систему простішою та більш керованою. Додавання облігацій дозволило знизити волатильність та зробити очікувану дохідність більш прогнозованою.

Результат:

– Більш збалансований ризик-профіль під горизонт клієнта

– Портфель, який не потребує постійного моніторингу десятків позицій

– Інвестиційна система, де простота стала перевагою, а не недоліком

Запис Simplifying Portfolio: як спростити портфель на $500 000 і зменшити ризики спершу з'явиться на iPlan.

Дитячий капітал як окрема довгострокова інвестиційна стратегія

Криса Вероніка — Fri, 09 Oct 2026 06:56:35 +0000

ЗАВДАННЯ: Клієнтка,яка працює в міжнародній організації звернулась до iPlan із запитом побудувати довгостроковий пенсійний капітал та систему фінансової свободи.

Проте після народження дитини фінансова стратегія сім’ї змінилася: з’явилась нова ціль – створити окремий фонд повноліття для доньки.

ПРОЦЕС: Ми вирішили не інтегрувати цю задачу у загальний пенсійний портфель, а побудувати окрему інвестиційну систему з горизонтом понад 18 років.

Оскільки ціль не мала жорстко визначеної суми (скільки накопичиться – стільки стане стартовим капіталом для дитини), ключовий акцент зробили не на target amount, а на регулярності інвестування та довгому горизонті.

Для стратегії обрали:

– 100% акційну структуру на старті
– глобально диверсифікований UCITS ETF
– максимальне використання часу як головного драйвера складного відсотка

Стратегія передбачає:

– активну фазу росту капіталу в перші роки
– поступове додавання облігацій за 7-8 років до використання коштів
– зниження волатильності ближче до повноліття дитини

У результаті дитячий фонд став окремою частиною фінансової системи сім’ї, а не залишковою ціллю після інших витрат.

Результат:

– Окремий довгостроковий інвестиційний портфель для дитини

– Систему накопичення, інтегровану у загальну фінансову стратегію

– Фінансовий інструмент, який у майбутньому може стати стартом для освіти, бізнесу, нерухомості чи власних рішень дитини

Запис Дитячий капітал як окрема довгострокова інвестиційна стратегія спершу з'явиться на iPlan.

Диверсифікація капіталу $200 000: від нерухомості до автоматизованого інвестування

Криса Вероніка — Fri, 09 Oct 2026 06:28:14 +0000

ЗАВДАННЯ: Диверсифікувати активи та побудувати систему інвестування, яка не потребувала б постійного ручного управління.

Подружжя IT-спеціалістів звернулося до iPlan із капіталом близько $200 000, більша частина якого була зосереджена в нерухомості – як житловій, так і дохідній.

ПРОЦЕС: Після аналізу структури капіталу стало очевидно: майже 90% активів були сконцентровані в одному класі активів та одній юрисдикції. Попри стабільність нерухомості, така структура створювала ризики низької ліквідності та залежності від одного ринку.

Ми вирішили не продавати нерухомість одразу, а змінити логіку подальшого накопичення капіталу. Усі нові інвестиції клієнти почали спрямовувати у глобально диверсифікований портфель UCITS ETF через Interactive Brokers.

Додатково налаштували recurring investments – систему автоматичних регулярних інвестицій із ребалансуванням портфеля без необхідності постійного контролю та ручних операцій.

Портфель сформували у співвідношенні 70/30:
– 70% акційна частина через ETF
– 30% облігаційна частина для зниження волатильності

Результат:

– Поступове зниження концентрації капіталу в нерухомості

– Автоматизований процес інвестування без щоденного менеджменту

– Глобальна диверсифікація активів

– Більш збалансована довгострокова структура капіталу

– Інвестиційна система, яка працює незалежно від операційної зайнятості клієнтів

Запис Диверсифікація капіталу $200 000: від нерухомості до автоматизованого інвестування спершу з'явиться на iPlan.

iPlan

Головні підсумки інвесткомітету iPlan.ua від 21.10.2026

Макроекономіка

Глобальний фондовий ринок

Економіка України

iPlan святкує 10 років!

Bratislava Invest Meetup

Великі зміни чи чергова тривога? Розбір економіки України та світу

1. Україна: Повільне зростання, виклики держбюджету та прихований оптимізм

Макроекономіка та рішення НБУ

Бюджет-2027: Залежність та підтримка

Ринок праці та затягування пасків

Стійкість бізнесу та ріст приватних інвесторів

2. Світ: 1847 рік звучить як сьогодення. Що відбувається з глобальними ринками?

Що показують цифри на світових ринках?

Історичний урок для інвестора

3. Що з цим робити конкретній людині?

Від нульового капіталу – до першої інвестиційної системи

Від бізнесу та кешу – до системи фінансової свободи

Як клієнт iPlan повернувся через 4 роки до співпраці бо отримав $600 тис від реалізації NSO

КЛІЄНТ:

Через 4 роки клієнт повернувся на пакет PRO

Фінансовий результат

Куди надійшли гроші?

Що показав новий фінансовий план

Було

Стало

Результат

Simplifying Portfolio: як спростити портфель на $500 000 і зменшити ризики

Дитячий капітал як окрема довгострокова інвестиційна стратегія

Диверсифікація капіталу $200 000: від нерухомості до автоматизованого інвестування